Parte II del Prospetto Informativo – febbraio 2011
Parte II del Prospetto Informativo – febbraio 2010
Esposizione di Skandia Leben (FL) AG su Bernard L. Madoff Investment Securities LLC
INFORMAZIONI IMPORTANTI: Aggiornamento sulla liquidazione di Bernard L. Madoff Investment Securities LLC ("BMIS")
Con l’emergere del caso Madoff, gli Intestatari di Polizze Skandia Leben (FL) AG sono risultati esposti alle strategie di Madoff a causa delle polizze assicurative elencate di seguito:
Skandia, SIP (Skandia Investment Portfolio)
Axa Innovation, SIP (Skandia Investment Portfolio)
Axa Innovation VIP, SIP (Skandia Investment Portfolio)
L’ esposizione è riconducibile agli investimenti compiuti dagli Intestatari di Polizze nel fondo Herald USA, che a sua volta aveva investito sostanzialmente tutti i propri asset presso BMIS.
Di conseguenza, le perdite massime accollabili agli Intestatari di Polizze che hanno investito nel fondo Herald USA potrebbero essere pari agli interi importi investiti in tale fondo.
Come già comunicato con lettere inviate agli Intestatari di Polizze il 13 gennaio 2009 e il 23 gennaio 2009 (cliccare sui collegamenti in basso per ottenere copia delle lettere), si conferma che (i) il calcolo del valore patrimoniale netto delle quote del fondo Herald USA è attualmente sospeso, pertanto non potranno essere effettuati riscatti né spostamenti degli investimenti a valere sul fondo, e (ii) alla luce della sospensione del calcolo del valore patrimoniale netto, il valore attribuito alle quote del fondo Herald USA è pari a zero.
LETTERA N.1 (13 gennaio 2009)
LETTERA N.2 (23 gennaio 2009)
Fondo 3A Windrider – avviso di sospensione del calcolo del valore patrimoniale netto delle quote del fondo 3A Windrider
LETTERA N.1 – Avviso in italiano dal fondo 3A Windrider
LETTERA N.2 – Lettera d'accompagnamento in italiano
LETTERA N.3 – Avviso in inglese dal fondo 3A Windrider
LETTERA N.4 – Lettera d’accompagnamento in inglese
Fondo 3A Windrider – Aggiornamento sulla copertura valutaria
LETTERA N.1 – Avviso dal fondo 3A Windrider
LETTERA N.2 – Lettera d’accompagnamento in italiano (24 febbraio 2009)
LETTERA N.3 – Lettera d’accompagnamento in inglese
INFORMAZIONI IMPORTANTI: Aggiornamento Fondi 3A Windrider. Il consiglio direttivo 3A ha deciso di continuare la sospensione dei fondi.
LETTERA N.1 – Italiano (6 agosto 2009)
LETTERA N.1 – Inglese (6 agosto 2009)
Comunicazione Fondo 3A Windrider - September 2009
Gentili Investitori,
desideriamo informarVi delle decisioni prese negli ultimi giorni per quanto concerne il fondo 3A Windrider.
Tale portafoglio come ben ricordate ha subito pesanti perdite nell'ultima parte del 2008 che hanno provocato date le caratteristiche proprie del portafoglio la sospensione del NAV a partire dal Dicembre 2008. 3A Windrider si è sempre basato sull'abbinamento di un portafoglio diversificato multistrategia a media volatilità di Hedge Funds con un utilizzo dinamico della leva finanziaria.
La crisi di liquidità di fine 2008 in combinazione con la leva finanziaria avevano prodotto come risultato quello di rendere Windrider un portafoglio immobilizzato.
Da qui la presa di coscienza del Board del Fondo e la conseguente sospensione.
Ora, come anticipato nella comunicazione di Luglio 2009, il portafoglio è di nuovo gestibile e parzialmente liquido: tale circostanza mette in condizione il Board del Fondo e 3A come Investment Manager di proporre agli investitori un duplice possibile percorso:
– proseguire nell'investimento dando ulteriore fiducia allo strumento Windrider. Tale Windrider II avrà anche l'opportunità di inserire investimenti tradizionali (long only) nella propria asset allocation. Evidentemente mantenendo fede al principio di High Water Mark il fondo non addebiterà commissioni di performance fino al raggiungimento del massimo NAV raggiunto nel corso del 2007. Non sarà possibile riscattare l'investimento fino al 31/12/2010.
– scegliere la strada della liquidazione dell'investimento: una prima parte degli attivi verrà liquidata a breve contando di poter chiudere il processo di liquidazione entro il 2010
Condizione indispensabile per proseguire la classe 'continuativa' è che un numero sufficiente di investitori espressione di una quota cospicua di AUM voti in questo senso.
Alleghiamo:
1) windrider plan letter
2) election form
3) portafoglio identificato come Target
Anticipiamo inoltre che stiamo lavorando su una versione in lingua italiana del documento.
LETTERA N.1 - Italiano (17 settembre 2009)
LETTERA N.1 - Inglese (17 settembre 2009)
Comunicazione Fondo 3A Windrider - October 2009
Gentili Investitori,
lo scorso 9 ottobre si è concluso il periodo di votazione con riferimento al fondo 3A Windrider.
Il numero di investitori che ha espresso la scelta per la 'continuazione' è stato inferiore al 50% delle masse in gestione.
Pertanto il Consiglio di Amministrazione del Fondo ha preso la decisione di portare il 3A Windrider in liquidazione non potendo garantire una adeguata diversificazione e gestione del portafoglio.
Il Consiglio del Fondo è pertanto impegnato nel garantire l'esecuzione del processo di liquidazione che avverrà nel corso dei prossimi mesi.
In allegato la comunicazione integrale ed originale rilasciata dal Consiglio di 3A Windrider.
Il Team 3A rimane a disposizione per eventuali chiarimenti.
3A SA - Member of the SYZ & CO banking group
Rue du Rhône 30
Case Postale 5015
CH-1211 Genève 11
Tel: +41 (0)22 819 98 00
Fax: +41 (0)22 819 09 04
LETTERA N.1 - Inglese (14 ottobre 2009)
Processo di liquidazione del fondo 3A Windrider - November 2009
Gentili Investitori,
desideriamo fornirVi un ulteriore aggiornamento con riferimento al processo di liquidazione del fondo 3A Windrider.
Il Consiglio del Fondo ha infatti deliberato un piano di liquidazione. La prima fase consiste nel pagamento di circa il 45% degli attivi detenuti nel corso della quarta settimana del mese di Novembre.
CITCO amministratore del Fondo è incaricata di divulgare tutte le informazioni riguardanti tale procedura. Ci permettiamo di allegare per Vostra opportuna conoscenza la comunicazione in originale da parte del Fondo e la traduzione in lingua italiana. Inoltre alleghiamo il formulario che CITCO circolerà in merito alle coordinate di pagamento della liquidazione stessa.
Il Team di 3A Vi, porge i più cordiali saluti.
LETTERA N.1 - Italiano (3 novembre 2009)
LETTERA N.1 - Inglese (3 novembre 2009)
Per ogni chiarimento, si prega di prendere contatto con il proprio consulente finanziario o direttamente con il
Servizio Clienti di Skandia Leben Liechtenstein avvalendosi dei seguenti riferimenti:
tel. +41 44 388 97 05
e-mail: sip.servizioclientela@skandia.ch